喵点睛分享了英伟达H200产品获准出口中国，但美方将抽取25%收益。智谱清言开源了全球首个具备手机操作能力的AI Agent，阿里也成立千问C端事业群，AI竞争加剧。
先聊聊昨天科技领域比较重要的几个消息。
首先海外方面，疯王正式确认英伟达H200产品可以出口给我们，不过美方要从相关的收益中提取25%的分成。同样的方案也适用于AMD、英特尔等企业，目前正在敲定相关细节。
同时疯王还拉踩到，过去老拜头花费数十亿美元生产降级的H20产品，最终无人问津，真是一个糟糕的选择，劳民伤财。。不过那个时代已经过去了，美国会继续保持在AI的领先地位。目前英伟达的Blackwell和Rubin正在加速推进，二者并不在这次交易的范畴中。
早在上周我们就基于该事件的传言，对此进行了解读，相关逻辑依然适用，大家可以重温一下。
简言之这事对疯王来说是一举多得，但是在得了如此便宜的背景下还不忘卖乖，一边骂前任夸自己，一边来和我们还有美国民众邀功，真不愧是嘴强王者。。
然后国内方面，有一个消息普遍被忽略了，智谱清言悄无声息的开源了旗下的模型AutoGLM，其被业界视为全球首个具备手机操作能力的AI Agent，能够稳定完成外卖点单、机票预订等复杂操作流程。
这个功能和豆包与努比亚合作的AI手机类似，但根本区别在于开源，这意味着任何手机厂商均可将这种功能嵌入到系统中，从而打破了单一合作的限制。看到一个形象的评论，说豆包还在画饼呢，这边智谱已经开始发面粉了。。
不过AI手机目前有一个瓶颈亟待突破，就是很多应用开始主动限制调用了，比如阿里系的APP目前据说开始拒绝豆包手机登录了，另外一些金融类APP也开始采取风控措施。
背后的原因一方面是基于安全性，另外就是商业层面的考虑，若未来手机的使用时间大量被AI占用，那么大量APP的广告价值则会大打折扣，目前这是一个很难解决的问题。
后面可能的场景是诸侯割据，比如阿里通过千问的Agent，去调用自己生态内部的APP。巧合的是，阿里在昨晚宣布成立千问C端事业群，核心目标是将千问打造成无处不在的AI助手，力争成为AI时代用户的第一入口。
很显然，围绕Agent的新一轮的AI竞争已经打响，但最终的胜者，想必依然会诞生于已经形成生态效应的大厂。除此之外的所谓AI手机概念，更多是凑热闹的级别，这一点要明确，在相关的投资上亦要保持清醒。
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最后再简单聊下昨天的市场，整体震荡回落，成交额缩量至1.9万亿，全天超4000家公司下跌。可以说，有那么点打回原形的意思，毕竟再多的利好也是中长期徐徐起作用的，但市场年底的习惯性疲弱却是近在眼前的。。
还记得昨天早上文章中提到的观点吗，虽然战略上我们只要牢牢把握住优质股权终将稀缺的这一核心思想即可，但在战术层面依然要保持警惕，尽量采取逢低定投的稳健入场方式，切勿追高。
正如教员所说，我们要在战略上藐视敌人，战术上重视敌人。
而资本市场的敌人，正是人们的贪婪和恐惧，映射到K线上，便是每日的起起伏伏，大开大合。
在市场中，永远不要妄图驾驭每一朵浪花，而是要聚精会神，始终乘着经济和产业趋势的洪流，只有这样，才能最终穿越迷雾，驶入星辰大海！
重点新闻
1、北京光和谦成科技有限公司在昨天成立，注册资本30亿，业务为探索行业内潜在战略合作机会，如技术升级、市场拓展、产能与成本优化。据悉，该公司疑似为酝酿已久的多晶硅收储平台，昨天尾盘相关板块也出现了较为积极的异动。
11月初近20家光伏龙头企业就已经达成协议，计划在年内完成联合体的搭建，所以时间表上这事有点谱，更多细节可能还要再等等。往后看，若收储正式开启，将会整合并淘汰过剩及落后产能、稳定多晶硅的供需结构，从而提振行业盈利预期。
光伏可以说是反内卷的排头兵，从此前各方的表态来看，意志是比较坚决的。不过近期市场对光伏反内卷的预期有所回落，板块也出现了阶段性的调整，所以若此次收储顺利落地，可以算作小超预期的事件，对基本面是实打实的好事，也有望提振光伏板块的情绪。
2、海光信息和中科曙光同步公告，决定终止此次并购重组。理由是目前市场环境较交易筹划之初发生较大变化，本次实施重大资产重组的条件尚不成熟。
这事影响还是比较大的，市场此前对这两个公司重组预期蛮高的，期待整合后的协同增效，没想到经过半年多的努力，同步股价也涨了不少，却突然宣布终止了，这对情绪或许会有冲击，今天看看市场的反馈。
3、摩尔线程首届MUSA开发者大会将在本月19日举行，届时将会发布新一代GPU架构、推出涵盖产品体系、核心技术及行业解决方案的完整布局。
国产GPU以及生态的突破是非常重要的，现阶段和达子有一定的差距，但市场更重视边际变化，若摩尔能公布具体性能数据、合作案例、以及开发者激励计划，将会一定程度提振国产GPU信心。
4、谷歌首款搭载Gemini的AI眼镜将于2026年推出，一类配备显示屏，另一类则主打音频功能。Ai+硬件明年将会进入高频发布阶段，大厂之间的比拼会更激烈，这块需要持续关注，产品力突出，销量表现优异的产品，相关产业链也有望受益。
5、宋城演艺拟以1亿元至2亿元回购股份，用于注销并减少注册资本；英派斯控股股东拟6000万元至1.2亿元增持公司股份；惠泰医疗拟以2亿元至2.5亿元回购股份。
最近市场处于震荡状态，能出手回购还是喜闻乐见的，不过另一边的减持也不少，看着挺闹眼睛，大伙也要多些小心。💸